Nelson-Siegel模型在国债收益率曲线构造中的应用

为了给中国当前的货币政策提供一个准确的依据,在用样条法拟合国债收益率曲线的基础上,用Nelson-Siegel模型拟合了国债收益率曲线,并对原始到期收益率出现的短期收益率高于长期收益率的反向形态以及国家宏观经济政策和微观市场环境的原因使长期收益率高于短期收益率的正向趋势进行了实证分析.通过对模型稳定性进行比较,得出Nelson-Siegel模型比较适用于构造我国国债收益率曲线.     

附息国债到期收益率的数学讨论

从不同的角度建立了附息国债的定价模型，并从数学上证明了这一模型的一些性质，进而有助于理解附息国债的价格和到期收益率之间的关系．     

中国股市收益率波动的统计检验与分析

描述股市收益率基本统计特征,对股市收益率正态性和厚尾性进行检验,通过ARCH效应分析,得出了相关结论。     

探析不同期限结构下我国未来国债发行规模

在现实国民经济运行的背景下,通过预测不同期限结构下我国国债发行规模,从中探寻未来国债合理期限结构。     

股票收益率风险价值的尾分布研究

风险测量是金融风险管理的一个重要任务,风险价值(VaR)是近年来兴起的一种金融风险度量方法。用一个独立的分布(尾分布)去拟合收益率数据的尾部,以此来估测上海、深圳两地的股票市场收益率的风险价值。实证研究表明,这种方法比传统的方差-协方差法、半参数法和Lap lace分布法要好些。     

基于样条函数的国债利率期限结构模型研究

结合多项式样条函数和指数样条函数的特点。挑选出在短、中、中长期能最好反映我国国债价格的样条函数，并进一步构造出我国国债的利率期限结构。通过实证分析，所得到的利率期限结构能较好地反映国债价格。     

基于小波方差的沪深两市的收益率波动性分析

本文基于小波方差对沪深两市指数的收益率进行月波动性分析,结果表明,股市收益率的月波动性会受到季节变化的影响,不同尺度下的月波动性呈现出相似的变化趋势.     

内部收益率方程解的研究

介绍了内部收益率方程根的求法，对求根定理做了改进证明，且给出了方程根的上界、下界的求法和根的分离方法。     

高强混凝土回弹仪测强曲线研究

针对我国目前尚无高强混凝土无损检测技术规程这一现状，结合辽宁省实际特点，对强度等级为C50－C100的高强混凝土试块采用HT1000型回弹仪进行了回弹法检测强度的试验研究，知回弹法可以用于高强混凝土进行检测，通过采用多种回归模型进行分析比较，求得最佳高强混凝土回弹仪测强曲线公式fcu^e=2.461R-27.575,测试精度满足混凝土质量控制要求，以此作为辽宁地区强度分析曲线。通过误差传递理论分析可知，回归分析所用的反映散点离差规律的各种统计量主要反映了试块的强度离散性。     

曲线的法向回归

本文提出一种新的曲线法向回归方法。实际上,它是Deming思想的进一步推广和完善。在数据处理问题中,如果测量值(x_i,y_i)两者均存在偶然误差,则采用法向回归十分合适。文中,给出了应用实例。     

B-样条法构建利率期限结构的实证研究

根据B-样条法构建利率期限结构的原理,推导利率期限结构的估计误差公式,并建立以期限结构的估计误差为指标的参数优化方法;最后运用优化后的B-样条法构造了上交所国债数据隐含的利率期限结构,并对误差分布进行实证检验.结果表明,按估计误差优化后的B-样条法可有效估计上交所国债隐含的利率期限结构及变动状况.     

建立宁夏地区回弹法测强曲线的研究

针对宁夏地区目前尚未建立地区测强曲线,结合宁夏地区实际特点,对强度等级为C10～C50的混凝土试块采用ZC3-A型混凝土回弹仪进行了回弹法检测强度的试验研究.通过采用多种回归模型进行分析比较,求得最佳混凝土回弹仪测强曲线公式,即fccu=0.02544Rm2.0106×10-0.0359×Li.其测试精度满足混凝土质量控制要求,故以此作为宁夏地区强度分析曲线.     

采暖循环水泵的性能回归曲线方程研究

用量小二乘原理对采暖循环水泵的性能试验数据进行了曲线拟合，给出了ＲＸＬ系列４种采暖循环水泵的Ｈ－Ｑ、η－Ｑ回归曲线方程，并用回归分析原理对拟合曲线的回旭效果进行了检验，建立了该系列水泵的无因次通用性能回归曲线方程。编制了计算软件，可用于计算水泵性能回归曲线方程系数及回归曲线的相关指数，为实现水泵的计算机选型打下了理论基础。     

教育投资收益率计算方法研究

反映教育投资经济效益的指标主要有两个:教育贡献率和教育投资收益率.本文探讨教育收益率的计算方法.介绍了国外的计算方法,并结合我国实际进行了修正和补充,最后根据修正方法测算了1995年我国高等教育收益率.     

大体积混凝土一、二期水管冷却曲线的回归

用多项式对一、二期水管冷却问题曲线加以回归,得出拟合后的回归曲线用于等效热传导方程中,便于工程设计及有限元法计算温度场之用.     

股票期望收益率决定因子分析及应用研究

对中国股市股票期望收益率决定因子进行系统实证研究,结果表明:个股总体风险、非系统风险、自然对数流通市值、价格、净市值比率和换手率对股票期望收益率具有决定作用.并且由流通市值、价格、换手率3个因子构成的期望收益率因子模型可用于预测股票实际收益率,即由股票期望收益率最大的股票构成的组合,可以获得较高的实际收益率.     

模拟茧丝纤度曲线的统计特征

对于茧丝纤度曲线的阶梯式自回归模型,讨论了用该模型生成的茧丝纤度统计特征及自回归模型次数选择等问题。通过分析模型的茧丝纤度平均值误差,给出纤度平均值误差修正方法。此外给出根据粒内偏差选择自回归次数时的试验误差实验结果。     

论短期、中长期国债的功能差异与运用策略

短期国债与中长期国债不仅融资功能存在差别,两者的经济调节功能差异明显:短期国债的发行对经济有扩张性影响,中长期国债的发行对经济的影响一般是紧缩性的。财政部门在设计国债期限时,应综合考虑短期国债与中长期国债的功能差异和影响国债期限的主要因素,讲求国债期限运用策略,更好地为经济发展服务。