证券组合的快车道问题研究

本文建立了新的证券组合最优控制模型，分析了证券市场长期投资过程中证券组合的快车道问题；提出了隐式规划的模拟退火方法，进行了快车道的仿真，这对于证券市场长期稳定运行和投资具有实际意义。     

基于PSO的考虑完整费用的证券组合优化研究

通过分析中国证券市场证券交易不可拆分、不能卖空的特点以及现存的各种交易费用,建立一个考虑完整交易费用的证券投资组合优化模型,同时给出一个应用粒子群算法(PSO)求解的实例。结果证明该证券投资组合优化模型的完整性和有效性,也表明PSO算法可以快速准确地求解证券投资组合优化问题。     

一类国际证券投资组合和消费选择的最优控制问题

首先运用经典动态规划方法,研究股票付息下国际证券市场中一类最优证券投资组合 和消费选择问题,并利用投资学理论对投资者只投资两种证券情形的最优组合给出经济分析和 解释.然后,运用非常简单和直接的方法对两种典型的效用函数给出最优解的显式形式,求解的 技巧来自解决线性二次最优控制问题的配平方法.最后,给出一些数值计算例子来展示各模型参 数对最优选择的影响.     

券商风采

深圳证券信息有限公司成立于1994年9月。公司成立的宗旨是为社会各界提供金融证券信息服务,促进深圳证券市场乃至中国证券市场的健康发展。 1996年5月,公司建设开通了证券信息服务系统。该系统应用互联网技术,建立支持深圳证券交易所与国家、地方证券管理部门、上市公司、证券商联网的“证券业互联网”,该网的建立实现了深圳证券业内报送文件、信息交流和服务电子化。 该系统同时建立了“巨潮互联资讯网”,准确、及时地为广大投资者提供宏观信息、财经要闻、证券管理部门及交易所信息公告、交易行情、上市公司历史资料、相关政策法规、证券市场统计等资料;该系统与国际互联网联网,汇集国际金融证券信息,便于国内用户浏览使用,并向境外     

我国证券市场未来五年发展趋势研究

证券市场作为直接融资场所，具有闻接融资无法比拟的优势，这也是为什么每天都有很多企业争着到证券市场来IPO。但是能否成功IPO取决于市场趋势是否健康、稳定和投资者是否买账，以及IPO时证券市场的环境是否良好。因此，本文就我国证券市场未来五年的发展趋势进行详细分析，以为广大投资者从事证券投资和将要到市场中IPO的企业提供参考。     

英大证券：惠普打印 增长利器

英大证券有限责任公司是一家全国性的证券经营机构，近两年在证券市场上的业绩突飞猛进。企业往往在竞争力迅速增强的情况下，其综合服务能力与企业管理的适应力会相对滞后。为平衡这种多数上升型企业都会遇到的矛盾关系，英大证券决定着手对企业综合实力进行多方面补强。     

美国证券市场风云实录

20世纪初的美国证券行业以纽交所搬迁到崭新的大楼为起点。度过了繁荣和高速发展的100年，21世纪的美国证券行业却以熊市和广泛发生的丑闻开篇。也许，已经历了两个多世纪的美国证券市场需要新的模式和风格。     

最优证券组合的结构特征研究

在库恩－塔克条件基础上，研究了马尔科维茨理论框架内最优证券组合的结构特征，进－步扩展了关于最优证券组合结构特征和有效边界形状的现有成果。     

基于捕食策略的粒子群算法求解投资组合问题

通过分析中国证券市场现实投资环境和实际特点,建立了一个考虑完整费用的证券投资组合模型。针对标准粒子群算法容易陷入局部最优和搜索精度不高的缺点,提出了基于捕食策略的粒子群算法,将其用于求解投资组合模型。捕食搜索策略可以通过调节限制级别来控制粒子群的搜索空间,从而平衡全局搜索和局部搜索。通过实例分析验证了算法的有效性。     

基于Agent技术的证券市场庄家控股仿真模型

结合中国证券市场证券存在的非有效率问题,提出了一类基于Agent技术的单一证券庄家控股仿真模型,并进行了相应的仿真实验,仿真结果表明了模型的有效性。     

借网络以协同——申银万国实现证券业务与财务协同和集中式管理

申银万国证券股份有限公司的前身申银证券和万国证券创立于1988年,是新中国最早的证券公司。1996年7月申银证券和万国证券宣告合并,成立了申银万国证券股份有限公司。2000年底,公司总资产已达到318亿元,净资产为31.46亿元。申银万国公司经营业务包括证券自营和证券经济业务。属于综合类证券公司,也是我国证券市场的投资主力之一。     

证券业渐成金融软件主力军

证券市场的不断升温，使得证券行业信息系统的处理能力面临新的考验原有系统的更新换代，安全风险类产品的开发实施，成为中国金融行业软件市场的生力军。     

市场指数模型下最优证券组合的简化算法

研究市场指数模型下最优证券组合的简化算法,扩展了针对预期超额收益—贝塔比率最大化提出的简化算法,并将其应用于确定最小风险证券组合构成、考虑风险容忍度的最优证券组合构成、允许和不允许限制性卖空情况下有效证券组合构成及其变动。     

山东证券有限责任公司

山东证券有限责任公司(山东证券)于1991年5月随着中国证券市场的兴起应运而生。1997年6月,中国人民银行核准山东证券公司正式增资改制为有限责任公司,并逐步走上规范化发展的道路。改制后的山东证券有限责任公司注册资本金达5.08亿元人民     

淘尽黄沙始见“金”

2003年上半年，非典肆虐；2003年全年，证券市场极其不景气。但就在这个证券IT业的严冬里，却有一家专门从事证券行业软件开发的软件公司逆市而上，交出了一份漂亮的答卷。这就是一直以“发展金融软件，打造民族品牌”作为公司市场定位的深圳市金证科技股份有限公司。据金证总裁赵剑介绍，尽管在2003年，公司的业务拓展和经营遇到了空前的挑战，金证公司还是经受住了市场的考验，经营业务继续保持稳步发展态势，主要产品市场份额稳中有升，证券核心业务——证券集中交易软件方面实现了重大突破。     

网盛生意宝借股票简称更名创新投资者关系管理

1月6目．中国电子商务研究中心发布了《我国境内证券市场媒体宣传功能研究报告》。报告通过对A股“中国互联网第～股”网盛科技变更证券简称为“生意宝”这一典型案例进行剖析,阐述了我国境内资本市场具备的媒体宣传功能的巨大力量。报告研究表明：上市公司因非因资产注入、公司实际控制人、主营业务变更等事项变更公司证券简称,生意宝在我国证券市场历史上尚属首次。     

基于MPCA-RBF模型的证券市场指数时间序列预测*

针对证券市场指数内部结构的复杂性和影响因素的高维性,提出基于MPCA-RBF（多线性主成分分析法-径向基神经网络）模型的证券市场指数时间序列预测方法。由于证券市场间存在关联性,选取了7个证券市场及34个技术指标构建三维张量模型,采用张量方法—MPCA进行特征提取,使降维的同时充分保留数据内部结构,之后利用RBF神经网络进行回归预测,提高了预测精度。对恒生指数和日经225指数的实验结果显示,与非张量模型相比,该模型预测误差较小,预测精度有较显著的提高,表明该模型能充分地保留证券时间序列内部结构,证明了其在证券预测领域的有效性和实用性。     

H∞控制方法在证券组合问题中的应用

提出了证券组合投资的离散时间系统模型，其状态方程的扰动描述证券风险，观测方程描述肆收益。运用降阶方法推导了问题的奇异Ｈ∞控制策略，并根据复变函数理论推导了问题的解析解。     

动态

海通牵手宏道 共推在线证券市场。日前,海通证券公司与著名电子商务软件厂商宏道资讯(BroadVision)公司合作,推出全新改版的海通证券网站(www.htsec.com),为股民在股市上投资和网上交易提供了更为个性化和便捷的服务。     

金融证券特色网站

赢时通:让“信息家电化” www.yestock.com 作为中国证券市场的孕育地,深圳证券行业的发达与完善程度一直在国内处于领先位置,互联网在证券行业的应用以深圳为基地的发展正所谓近水楼台先得月。 “赢时通证券商务网”的主要运营商是深圳市讯凌信息技术有限公司。公司自成立以来,一直专注于证券电子商务业务的研究与证券电子商务系列应用